Droit des sociétés - M&A - Capital Investissement
Le fabricant et distributeur de menuiseries Ouvêo réalise, sept ans après son acquisition par Ardian, un LBO tertiaire auprès d’un pool d’investisseurs mené par Alliance Entreprendre, accompagné de Siparex et Galia Gestion.
Au cours de cette opération, Cornet Vincent Ségurel a conseillé les arrangeurs de la dette senior (Banque Populaire Grand Ouest et Hélia Conseil) et les banques prêteuses (Banque Populaire Grand Ouest, Caisse d’Epargne et de Prévoyance Aquitaine Poitou Charentes, Caisse d’Epargne et de Prévoyance Bretagne Pays de Loire et Caisse de Régionale de Crédit Agricole Mutuel d’Aquitaine).
Alliance Entreprendre, désormais actionnaire de référence, poursuit ainsi son accompagnement auprès d’Ouvêo et ce depuis quinze ans.
Ouvêo a vu ses ventes passer de 32 M€ à 50 M€ entre 2011 et 2018, et emploie à ce jour 284 salariés sur ses trois sites dans l’Ouest de la France, en Auvergne-Rhône-Alpes (Saint-Médard de Guizières (33), Plélan Le Petit (22) et Saint-Jean-Bonnefonds (42)).
Le groupe envisage de poursuivre sa croissance en améliorant son maillage territorial (de manière organique ou par build-up), qui repose sur un réseau d’installateurs indépendants.
L'équipe de Cornet Vincent Ségurel en charge de ce dossier était composée d'André Watbot (associé) assisté de Charles-Henri Prioul (collaborateur directeur) et Aliou Wone (collaborateur).
Sont également intervenus dans l'opération : en tant que conseil des investisseurs, Gibson Dunn (Judith Raoul-Bardy, Julie Cazalet), en tant que conseil de la cible, Lexco (Nicolas Joucla), et, en tant que conseil des cédants, De Pardieu Brocas Maffei (Jean-François Pourdieu, Sandra Benhaïm).
